60019
亮点：恒泰证券第一大股东，10送6股，现价13.8元，除权价格仅仅8元多。
1价值分析：
重点分析：
1. 恒泰证券增资扩股后，华资实业将由持股17600万股，上升到30000万股，而华资实业总股本仅仅30308万股，实际上600191每股含恒泰证券股权将上升到100%。以送股后8元股价，600191将成为含有高比例券商股权的最低价格股票。
2. 参股华夏银行的1亿股，6月6日有1584万可以流通,相信华资今年肯定兑现, 获利2亿元以上，今后连续几年将获利都在这个数字之上。
3. 资产重组已经全面展开：公司已经在2007年出售多项原来亏损的资产，以权益法计算,2007年华资合并恒泰证券报表每股受益高达0.78元。而实际0.14/股，是有其他亏损抵消导致，而2008年这些资产已经基本出售。
4.股权增值合计每股数量巨大——717618/30308,实际数字已经超过20元，而股票价格仅仅13.8元。
总论
华资实业2008年出售华夏银行获利2亿元以上，恒泰证券保持2007年8亿以上的利润，华资合并会计报表获利2亿以上，而其他亏损资产已经出售（见 F10资料之信息快讯），华资实业2008年度的总利润在4亿以上，送股前每股收益将可能达到1.3—1.5元。送股（2007年度10送6）后，将可能达到0.8—1.0元。
以市场平均30倍市盈率计算：600191的合理股价应该在送股后的24—30元。因此，我们认为：600191将走出强势填权行情，目标直指2007年的最高点
|
背景：
阅读内容
相关新闻
本文评论
全部评论
发表评论
|
内容查询
|